رفض بنك الاحتياطي الفيدرالي يوم الأربعاء رفع أسعار الفائدة بشكل أكبر، ولكن بعد أشهر من الزيادات القوية، لا يزال هناك شيء واحد مؤكد بين المستثمرين: عودة النقد.
ومع تأرجح أسعار الفائدة بالقرب من الصفر خلال معظم العقد الماضي، لم يكن بإمكان المدخرين أن يتوقعوا كسب الكثير من الفوائد عندما يخزنون أموالهم. ولكن مع اقتراب الأسعار من أعلى مستوياتها منذ 22 عامًا، فقد يكون هناك سبب لإخراج فواتيرك من المرتبة.
تقدم البنوك عبر الإنترنت حسابات توفير ذات عائد مرتفع تدفع فائدة في حدود 5٪. معدلات الفائدة على شهادات الإيداع لمدة عام واحد – وهو ما يعادل النقد الشائع – تدفع أكثر من 5%. (راجع قوائم CNBC Select لأفضل حسابات التوفير ذات العائد المرتفع هنا وأفضل الأقراص المضغوطة هنا.)
كل هذا قد يجعلك تتساءل: هل يجب أن تتضمن محفظتي بعض الأشياء الخضراء؟
نعم ولا، كما تقول إيمي أرنوت، الخبيرة الاستراتيجية في شركة Morningstar Research Services. وتقول: “أعتقد أن الكثير من الناس قد يميلون إلى زيادة الأموال النقدية، ولكن لا تزال هناك تكلفة فرصة كبيرة جدًا من حيث النمو على المدى الطويل”.
“بدلاً من التحميل، يجب على الناس أن يفكروا في استخدام الأموال النقدية بشكل مناسب، لأموال الطوارئ وأهداف الإنفاق على المدى القصير.”
مزايا الاحتفاظ (بعض) النقود
كاستثمار، يتمتع النقد ببعض المزايا مقارنة بأشياء مثل الأسهم والسندات.
أولاً، إنه أكثر سيولة من أي شيء آخر يمكنك امتلاكه. يمكنك استخدام أموالك لشراء السلع والخدمات. إذا كنت ترغب في شراء شيء ما باستخدام أي شيء آخر، فمن المحتمل أنك ستضطر إلى تحويله إلى نقد أولاً.
ومن ناحية أخرى، لا تنخفض قيمته. وعلى الرغم من أن الدولار لم يعد مرتبطًا بأصول مادية، مثل الذهب، إلا أنه مدعوم بالإيمان الكامل والائتمان من حكومة الولايات المتحدة. وهذا يعني أن فاتورتك بقيمة 5 دولارات ستكون قيمتها 5 دولارات طالما أنك تمتلكها.
ولكن هناك سبب يمنعك من الاحتفاظ بالفواتير في مكان آمن: التضخم، الذي يؤدي تدريجياً إلى تآكل القدرة الشرائية لدولارك. لهذا السبب يُنصح عمومًا بوضع أموالك في سيارة تحافظ على السيولة والأمان، ولكنها تمنحك أيضًا فرصة لمواكبة التضخم.
وبمعدلات اليوم، قد تكون قادرًا بالفعل على القيام بعمل أفضل من ذلك.
يقول أرنوت: “إن العوائد أصبحت بالتأكيد أكثر جاذبية ومكافأة مما كانت عليه منذ فترة طويلة”. “أنت في الواقع تتقدم على التضخم طالما استمر التضخم في الاعتدال.”
طرق مختلفة للاحتفاظ بالنقود
تأتي المعادلات النقدية المختلفة بمستويات مختلفة من السيولة والسلامة والعائد المحتمل. فيما يلي نظرة على بعض الخيارات الشائعة.
1. حسابات التوفير ذات العائد المرتفع
يتم التأمين على حسابات التوفير ذات العائد المرتفع وحسابات سوق المال، بما يصل إلى 250 ألف دولار، من قبل المؤسسة الفيدرالية للتأمين على الودائع. توفر هذه أكبر قدر من السيولة في هذا الجانب من حمل النقود في محفظتك، وتدفع حاليًا معدلات فائدة تتراوح بين 4.50% إلى 5%.
2. شهادات الإيداع
شهادات الإيداع – التي يشار إليها عادة باسم الأقراص المضغوطة – هي حسابات تقدمها البنوك والاتحادات الائتمانية والتي تأتي مع عوائد أعلى من حسابات التوفير، ولكن لها مدة تتراوح من ثلاثة أشهر إلى خمس سنوات.
عندما تنتهي المدة، يمكنك استرداد أموالك، بالإضافة إلى الفائدة بالسعر الذي قمت بتثبيته عند فتح الحساب. احصل على الأموال قبل انتهاء المدة، وستواجه عقوبة السحب المبكر. تحدد البنوك شروطها الخاصة لهذه العقوبات، ولكنها غالبًا ما تبلغ قيمتها 90 أو 180 يومًا من الفائدة.
هذه الشركات مؤمنة من قبل مؤسسة تأمين الودائع الفيدرالية (FDIC) وغالبًا ما تأتي حاليًا بعائدات تبلغ 5٪ أو أعلى.
3. صناديق سوق المال
صناديق سوق المال هي صناديق استثمار مشتركة تستثمر في الديون قصيرة الأجل منخفضة المخاطر. ويمكن شراؤها من خلال حساب الوساطة الخاص بك أو مباشرة من شركة صناديق الاستثمار المشتركة. هناك خطر ضئيل جدًا لخسارة الأموال مع هذه الصناديق، وهي تدفع عمومًا أسعار فائدة جذابة ويمكن تصفيتها بسرعة.
تدفع الإصدارات التي تقدمها Vanguard وJP Morgan وCharles Schwab فائدة تزيد عن 5.2%.
4. الخزائن
مثل الأقراص المدمجة، تأتي أذون الخزانة بآجال استحقاق مختلفة، من شهر واحد إلى 30 عامًا. إن سندات الخزانة، مثلها في ذلك كمثل النقد، مدعومة بالإيمان الكامل والائتمان من جانب حكومة الولايات المتحدة، التي لم تتخلف قط عن سداد ديونها.
يمكنك شراء هذه السندات مباشرة من موقع وزارة الخزانة أو من شركة الوساطة الخاصة بك، ولكن سيتعين عليك بيعها لجمع الأموال في حالة احتياجك إلى المال لإنفاقه.
تبلغ عائدات فاتورة الخزانة لمدة 4 أشهر حاليًا 5.61٪.
متى تحتفظ بالنقود – ومتى لا تفعل ذلك
يعتمد مقدار الأموال التي يجب الاحتفاظ بها والسيارة التي ستستخدمها على وضعك الشخصي.
كقاعدة عامة، يوصي المستشارون الماليون عمومًا بالاحتفاظ بنفقات المعيشة لمدة تتراوح من ثلاثة إلى ستة أشهر في حساب نقدي يسهل الوصول إليه. من خلال الاحتفاظ بصندوق الطوارئ الخاص بك نقدًا، فإنك تتجنب مخاطر الاضطرار إلى بيع الأصول الأخرى التي تمتلكها، مثل الأسهم، بخسارة محتملة عندما يحدث شيء ما.
يقول سام ستوفال، كبير استراتيجيي الاستثمار في CFRA: “عادةً ما تكون فترات الركود عندما يميل الناس إلى فقدان وظائفهم، وهو أيضًا أسوأ وقت لمحاولة بيع الأسهم لجمع الأموال للعيش منها”. “إن وجود بعض النقود على الهامش في جميع الأوقات أمر حكيم.”
يقول أرنوت إن صناديق الاستثمار المشتركة في سوق المال وحسابات التوفير ذات العائد المرتفع توفر السيولة والعوائد التنافسية لأولئك الذين يتطلعون إلى بناء صندوق للطوارئ. “هناك أيضًا عامل الراحة، حيث يمكنك بسهولة نقل الأصول إلى حسابات مختلفة.”
النقد هو أيضًا وسيلة لتحقيق الأهداف قصيرة المدى، مثل الادخار لحضور حفل زفاف أو دفعة أولى لشراء منزل. إذا كانت لديك فكرة جيدة عن الوقت الذي تحتاج فيه إلى المال، فليس من الجيد مطابقة الإطار الزمني مع تاريخ الاستحقاق على سندات الخزانة أو الأقراص المضغوطة، خاصة وأن العديد من الخبراء الماليين يعتقدون أن بنك الاحتياطي الفيدرالي قد يوقف رفع أسعار الفائدة أو حتى يخفضها – إرسال انخفاض الأسعار في جميع المجالات.
يقول ستوفال: “يمكنك الحصول على معدل فائدة يبلغ 3.4% على القرص المضغوط وتثبيته لمدة 10 سنوات. وهذا أمر جيد جدًا”. “أنت خاسر فقط إذا استمر التضخم في الارتفاع.”
إذا عاد التضخم إلى الارتفاع، فيمكن أن يستمر بنك الاحتياطي الفيدرالي في رفع أسعار الفائدة، ولكن “أعتقد أن خطر حدوث ذلك الآن منخفض جدًا”، كما يقول أرنوت.
أما بالنسبة لأموالك طويلة الأجل، فمن المحتمل أن تكون أفضل حالًا في الأصول، مثل الأسهم، التي تتقلب أكثر من النقد، ولكنها تميل إلى تحقيق عوائد أعلى بمرور الوقت. وذلك لأنه على الرغم من أن النقد يبدو جذابًا الآن، إلا أنه تاريخيًا قام بعمل رديء لمواكبة التضخم.
يقول أرنوت: “إذا كنت تنظر، على سبيل المثال، إلى محفظة 401 (ك) أو محفظة التقاعد الخاصة بك، فلا أعتقد أنه من المنطقي الاحتفاظ بأي نوع من النقد في هذا النوع من الحسابات”.
لا تفوت: هل تريد أن تكون أكثر ذكاءً وأكثر نجاحًا في أموالك وعملك وحياتك؟ اشترك في النشرة الإخبارية الجديدة لدينا!
هل تريد كسب المزيد والحصول على وظيفة أحلامك؟ انضم إلى الحدث الافتراضي المجاني لقناة CNBC Make It: Your Money في 17 أكتوبر الساعة 1 ظهرًا بالتوقيت الشرقي لتتعلم كيفية رفع مستوى المقابلة ومهارات التفاوض وبناء حياتك المهنية المثالية وتعزيز دخلك وتنمية ثروتك. يسجل مجانا اليوم.
الدفع: يقول الأمريكيون إن هذا هو الدرس المالي الأكثر قيمة الذي تعلموه على الإطلاق، لكن الكثير منهم لا يضعونه موضع التنفيذ
